二、重要提示：

1.温馨提醒：理财非存款，产品有风险，投资需谨慎。

2.理财信息可供参考，详情请咨询理财销售人员，或在“中国理财网（www.chinawealth.com.cn）”查询该产品相关信息。

3.内蒙古银行股份有限公司保留对所有文字说明的最终解释权。

三、产品基本信息

产品名称	蒙银财溢客户周期6个月开放型
产品代码	BOIMCMYCY-6MKZ
全国银行业理财信息 登记系统登记编码	C1087522000077
产品运作方式	开放式净值型
报告期末产品份额总额	6.36亿份
募集方式	公募
理财产品成立日	2022年08月30日
理财产品计划到期日	2099年12月31日
认购起点金额	1万元，以100元的整数倍递增。
收益计算方法	投资者应得收益=投资者到期日持有产品份额×(到期日产品单位净值-购买日产品单位净值) 持有产品份额=认购金额÷1元/份
产品风险评级	中低风险
投资策略	固定期限，中低风险，低估值波动的投资策略
业绩比较基准	1.70%-2.80%
产品投资性质	固定收益类
税款	根据国家法律法规、部门规章和其他规范性文件，理财产品运营过程中产生的相关税费（包括但不限于增值税及相应的附加税费等）由理财产品承担，由内蒙古银行予以缴纳。前述税费具体的计算、提取及缴纳，由内蒙古银行按照应税行为发生时有效的相关税收法规确定。投资者取得理财收益产生的纳税义务（包括但不限于增值税、所得税等，如有），由投资人自行缴纳，内蒙古银行不承担代扣代缴义务，法律法规另有明确规定的除外。
管理人	内蒙古银行股份有限公司
托管人	中国工商银行股份有限公司
账号	3602028929201237923
账号户名	工商银行内蒙古银行蒙银财溢客户周期6个月开放型

四、产品收益表现

报告期内，本产品业绩比较基准为1.70%-2.80%。报告期末，产品净值具体表现如下：

估值日期	产品份额净值	产品累计净值	资产净值
2026年06月30日	1.115241	1.1152	709753649.19

五、报告期内产品的投资策略和运作分析

1.2026年半年度市场回顾

    2026年上半年，债市在流动性宽松延续、经济弱修复、海外利率波动、地缘冲突反复等多重因素交织下，整体呈现震荡偏强格局，各期限国债收益率较年初有所下行，曲线形态整体呈现“牛陡”特征。年初以来融资需求走弱，资金持续宽松，市场走出由短及长的债牛行情。一季度银行持续增配稳定市场，通胀等带来扰动，但未改变下行趋势，二季度资金宽松之后非银大幅加仓，利率再度震荡下行。本质来看，实体融资需求偏弱是上半年债市行情的核心逻辑。
年初至3月中：供给冲击与政策博弈主导，利率先冲高后下行。开年以来，政府债券供给压力集中释放，一季度新增专项债发行规模显著放量，银行作为主要承接方在一级市场大量认购，有效稳定了市场。1月15日，央行在国新办发布会上宣布下调各类结构性货币政策工具利率0.25个百分点，政策暖意释放后债市迎来修复行情。2月，资金面宽松叠加配置力量共振，利率延续下行。央行对流动性呵护增强，银行负债端相对充裕，叠加1月信贷“开门红”成色不足，银行盈余资金进入二级市场配债；券商自营、基金等交易型机构开始接棒银行成为长债新的买入力量。2月下旬，美伊地缘冲突开始升温，避险情绪对债市形成额外支撑。截至2月末10年期国债收益率收于1.78%。3月，债市进入两会窗口与地缘扰动交织期。10年期国债收益率小幅上行，整体在1.77%-1.84%区间波动，曲线呈现“短下长上”陡峭化特征。3月末，资金面维持宽松格局叠加外部关税风险即将落地，债市情绪开始回暖。4月上旬，美方宣布对等关税，关税幅度大幅超预期，全球风险资产剧烈波动，债市大幅下行。5月，内需偏弱与“资产荒”逻辑主导，利率逼近1.7%关口。信贷投放乏力、物价持续低位运行，市场做多惯性驱动长端利率下行5月中下旬，10年期国债收益率运行于1.70%-1.77%区间，月末跌破1.71%关口，创2025年8月中旬以来新低，曲线整体呈现“牛陡”特征。进入6月，资金面边际收紧成为债市阶段性回调的主因。

2.资产配置策略

    在对国内外宏观经济状况、市场利率走势、市场资金供求情况，以及证券市场走势、信用风险情况、市场风险综合分析的情况下，上半年结合市场判断，合理确定组合整体久期区间、适时调整资产配置方案，以3年以内高等级票息打底，配置国债、地方政府专项债，获取票息收益与流动性溢价。上半年，加大了对利率债、金融债及地方债的交易，获取交易利差。在投资产品配置上，以标准化固定收益产品投资为主线，以金融债和利率债为基础，对公募基金的配置也更为谨慎。
从投资策略上讲，以标的分散、行业聚焦、区域优选为三大投资原则。标的分散，即控制单一客户的投资金额，控制集中度、分散风险；行业聚焦，即主动回避风险较大的投资领域，区域优选，聚焦经济发达地区的资产，尽可能缩小信用风险暴露。久期控制方面，根据宏观经济运行状况的分析和预判，灵活调整组合的久期，信用风险控制方面，对资产信用资质进行详尽的分析，对企业性质、所处行业、增信措施以及经营情况进行综合考量，力求投资的稳健和收益的平衡。

六、投资组合情况

1.报告期末产品资产组合情况

项目	资产类型	占投资组合比例
固定收益类	现金、存款及回购	6.35%
	债券类、ABS 等	80.90%
	债权类资产	0.00%
	其他	12.75%
权益类		0.00%
商品及金融衍生品		0.00%
其他类资产		0.00%
合计		100.00%

2.报告期末杠杆融资情况

无

3.非标准化债券类资产明细

无

4.报告期末资产持仓前十基本信息

序号	资产名称	规模（元）	占比（%）
1	2026年记账式附息(三期)国债	60721447	8.48
2	财通久利三个月定期开放债券型发起式证券投资基金	60192647	8.41
3	厦门国际银行股份有限公司2022年无固定期限资本债券(第一期)	56988083	7.96
4	2023年富邦华一银行有限公司无固定期限资本债券(第一期)	56007726	7.82
5	广东华兴银行股份有限公司2023年二级资本债券	46271275	6.46
6	恒丰银行股份有限公司2022年无固定期限资本债券	32409139	4.53
7	国家开发银行2024年第十期金融债券	31506164	4.40
8	2024年山西省政府专项债券(十一期)	31512812	4.40
9	蜂巢丰瑞债券型证券投资基金	31051848	4.34
10	2022年富邦华一银行有限公司无固定期限资本债券(第一期)	30217342	4.22

5.投资组合的流动性风险分析

    本报告期末持有的现金或到期日在一年以内的国债、中央银行票据和政策性金融债券占净值比例不低于5%的现金类资产比例要求，保持产品流动性稳定。本产品主要以固收类资产投资为主，通过对国内外宏观经济形势、市场利率走势以及债券市场资金供求情况的综合分析预测债券市场利率走势，并对各投资品种收益率、流动性、信用风险、利率敏感性进行在严控风险的前提下，主动构建及调整投资组合。报告期内，本理财产品管理人严格遵守相关法律法规以及产品销售协议，对理财产品组合资产的流动性风险进行管理，报告期内未发生流动性风险。

内蒙古银行股份有限公司

2026年07月06日